Microcrédit et bien-être eudémonique au Maroc : rôle des besoins psychologiques, du genre et du capital social

Résumé

Résumé

Les preuves empiriques quant à l’impact du microcrédit sur le bien‑être des entrepreneurs restent contrastées, en partie parce que la plupart des évaluations privilégient les résultats financiers au détriment des mécanismes psychologiques. Cette étude propose une lecture motivationnelle fondée sur la Théorie de l’autodétermination (SDT) et le cadre eudémonique de Ryff. Nous avons administré une enquête stratifiée auprès de n = 250 micro‑entrepreneurs dans les principaux bassins marocains de microfinance. Les mesures incluent : (i) un indice de microcrédit combinant nombre/montant des prêts et satisfaction à l’égard des modalités ; (ii) les besoins psychologiques de base (autonomie, compétence, relations ; 6 items) ; (iii) le bien‑être eudémonique (version abrégée de Ryff ; 6 items) ; et (iv) le capital social (participation, confiance locale, appui mobilisable). Les échelles présentent une fiabilité satisfaisante (α = 0,74–0,84). En recourant aux MCO avec variables de contrôle (âge, sexe, niveau d’instruction, secteur, région, ancienneté de crédit) et à un bootstrap PROCESS (5 000 rééchantillonnages), nous testons les effets directs, indirects et conditionnels.

Empirical evidence on the impact of microcredit on entrepreneurs' well-being remains mixed, partly because most evaluations focus on financial outcomes at the expense of psychological mechanisms. This study proposes a motivational interpretation based on Self-Determination Theory (SDT) and Ryff's eudaimonic framework. We administered a stratified survey to n = 250 microentrepreneurs in Morocco's main microfinance hubs. The measures include: (i) a microcredit index combining the number/amount of loans and satisfaction with the terms and conditions; (ii) basic psychological needs (autonomy, competence, relationships; 6 items); (iii) eudaimonic well-being (abridged version of Ryff; 6 items); and (iv) social capital (participation, local trust, mobilizable support). The scales show satisfactory reliability (α = 0.74–0.84). Using OLS with control variables (age, gender, education level, sector, region, credit history) and a bootstrap PROCESS (5,000 resamples), we test the direct, indirect, and conditional effects.

Les résultats corroborent l’ensemble des hypothèses principales. Premièrement, le microcrédit est positivement associé à la satisfaction des besoins (B ≈ 0,43 ; β ≈ 0,49 ; R² ≈ 0,24). Deuxièmement, la satisfaction des besoins prédit le bien‑être eudémonique (B ≈ 0,45 ; β ≈ 0,53 ; R² ≈ 0,46). Troisièmement, l’effet total du microcrédit sur le bien‑être devient non significatif lorsque les besoins sont introduits ; l’effet indirect est significatif (ab ≈ 0,22) et ≈ 78 % de l’effet total est médié. Quatrièmement, le genre et le capital social renforcent à la fois les chemins crédit→besoins et besoins→bien‑être, tandis que le niveau d’instruction atténue légèrement le second. Des tests de robustesse (erreurs HC3, trimming, instrumentation par la distance à l’agence, tests de non‑linéarité) ne modifient pas ces conclusions.

Mots‑clés : Microcrédit ; Bien‑être eudémonique ; Théorie de l’autodétermination ; Autonomie–Compétence–Relations ; Médiation ; Médiation modérée ; Genre ; Capital social ; Maroc ; Entrepreneuriat.

Abstract

Evidence on whether microcredit improves entrepreneurs’ well‑being remains mixed, partly because most evaluations track financial outputs rather than psychological mechanisms. This study tests a motivation‑based account grounded in Self‑Determination Theory (SDT) and Ryff’s eudaimonic framework. We fielded a stratified survey of n = 250 micro‑entrepreneurs across Morocco’s main microfinance regions. Measures included: (i) a microcredit index combining number/amount of loans and satisfaction with loan terms; (ii) basic psychological needs (autonomy, competence, relatedness; 6 items); (iii) eudaimonic well‑being (Ryff short form; 6 items); and (iv) social capital (participation, local trust, mobilizable support). Scales showed satisfactory reliability (α = .74–.84). Using OLS with controls (age, sex, education, sector, region, credit tenure) and PROCESS bootstrapping (5,000 draws), we tested direct, indirect, and conditional effects.

Results support all main hypotheses. First, microcredit is positively associated with need satisfaction (B ≈ 0.43; β ≈ .49; R² ≈ .24). Second, need satisfaction predicts eudaimonic well‑being (B ≈ 0.45; β ≈ .53; R² ≈ .46). Third, the total effect of microcredit on well‑being is reduced to non‑significance when needs enter the model; the indirect effect is significant (ab ≈ 0.22), with ~78% of the total effect mediated. Fourth, gender and social capital strengthen both the credit→needs and needs→well‑being paths, whereas education slightly attenuates the latter. Robustness checks (HC3 errors, trimming, instrumenting distance to branch, nonlinearity tests) leave conclusions unchanged.

Keywords: Microcredit; Eudaimonic well‑being; Self‑Determination Theory; Autonomy–Competence–Relatedness; Mediation; Moderated mediation; Gender; Social capital; Morocco; Entrepreneurship.